Jak kapitálové životní pojištění funguje
U KŽP se platí pojistné, z nějž se hradí:
- Pojistná složka – krytí rizika smrti nebo jiných pojistných událostí
- Spořicí složka – zhodnocuje se technickou úrokovou mírou (garantovaný minimální výnos) plus podílem na zisku pojišťovny
Na rozdíl od IŽP (investičního životního pojištění) je u KŽP výnos garantovaný – pojišťovna zaručuje minimální zhodnocení spořicí složky bez ohledu na vývoj trhů. Celková výplata při dožití nebo při pojistné události (smrt) se rovná sjednané pojistné částce.
KŽP vs. IŽP
Hlavní rozdíly:
- KŽP – garantovaný výnos (technická úroková míra + podíl na zisku), pevná pojistná částka, nižší flexibilita investice
- IŽP – investice do podílových fondů, výnos není garantovaný, potenciálně vyšší výnos i ztráta, vyšší flexibilita výběru investiční strategie
V prostředí nízkých úrokových sazeb může být garantovaný výnos KŽP nízký nebo záporný v reálném vyjádření (po odečtení inflace).
KŽP jako zajištění hypotéky
Banky v minulosti KŽP poměrně rozšířeně nabízely jako zajištění hypotéky – při dožití se pojistná částka použila na splacení hypotéky, při smrti pohledávku pokryla pojistná událost.
Tato kombinace (tzv. životní hypotéka) je dnes méně běžná. Moderní přístup je oddělit hypotéku od pojistky – levnější rizikové životní pojištění na dobu splácení hypotéky a standardní anuitní hypotéka.
Daňové aspekty
Platby pojistného na KŽP jsou daňově odečitatelné od základu daně z příjmů za podmínek podobných jako u IŽP – smlouva musí trvat do 60 let věku pojistníka a splňovat minimální pojistnou ochranu. Maximální odpočet je 24 000 Kč ročně.
Při předčasném ukončení smlouvy (výkup) je třeba dodanit dříve uplatněné odpočty. Výkupná hodnota při předčasném ukončení bývá nižší než souhrn zaplacených pojistných.
